电动车：1月电车公布交付数据，建议关注锂电产业链盈利预期收敛及边际改善环节。1月各车企公布交付数据，问界同环比增长显著，首登月度销量冠军。车企价格战仍是24年主旋律，智能化是关键。市场对锂电产业链的担忧，主要体现在需求和盈利能力两方面，下游需求淡季不淡，产业链排产验证含锂材料补库判断，降价情况仍需跟踪，部分稀缺环节降幅有望低于市场预期。估值底先于现实底，考虑到目前估值已经反应了基本面的演进节奏，锂电产业链持仓低位，产业链盈利预期收敛+景气度边际好转或可带动估值修复，建议优先关注高壁垒的电池、加工费降幅或优于市场预期的高镍正极、高弹性的锂矿环节。
新技术：管理层增持提振信心，关注复合集流体新技术。复合集流体板块公司密集开启管理层增持和回购计划提振市场信心，考虑到金美复合集流体量产线下线及骄成超声获滚焊设备订单，我们认为复合集流体全链进入落地阶段，板块整体放量在即。复合集流体在能量密度及安全性等方面较传统箔材有显著优势，我们认为技术落地后有望在动力/消费电池领域获得高增速，建议关注复合集流体产业化机会。
储能：电化学储能新版国标公布，关注PCS、变压器及温控环节。近日，电化学储能系统2023版新国标公开，新增一次调频/惯量响应/黑启动/电压适应性等要求，预计于今年7月实施，有望提升板块集中度。展望2024年，保障性并网项目竞争性配置+市场化并网占比提升+部分存量项目开始要求配储，均将带动国内储能配置比例提升，支撑国内储能规模高增。PCS环节价格基本维持稳定，规模效应下有望量利齐升。
风电：多地发布重点项目名单，风电获准项目陆续落地，支撑风电行业景气度，建议关注，关注海风产业链环节中量增价稳的海缆及桩基、塔筒环节。
光伏：硅料价格继续上涨，组件价格仍下行，或主要与上游春节备货有关；2024年仍将是光伏行业交付大年，产业链盈利不确定性加大，较高的盈利底是支撑估值的关键，建议关注光伏新技术及美国光储板块。
氢能：本周氢能板块变化主要体现在政策端，工信部、内蒙古及广东分别针对氢能产业发布政策，支撑行业发展。氢能项目有望逐步落地，关注制氢、储运等环节。
人形机器人：工信部提出对人形机器人等未来产业的支持和鼓励，特斯拉CEO马斯克展示了其人形机器人Optimus的最新进展。继续看好机器人赛道投资机会，建议重点关注确定性高的Tier1供应商和轮动价值量增加环节
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